บล.ดีบีเอสวิคเคอร์ส : COM7 แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 35.00 บาท

Investor Relations Info : COM7 ขยายลู่ทางการทำธุรกิจ เพื่อการเติบโตในระยะต่อไป. กำไรหลักไตรมาส 2Q26 เติบโต +26% YoY เป็น 1.29 พันล้านบาท หนุนโดยยอดขายที่โตแข็งแกร่ง (+16.4% YoY) และอัตรากำไรที่ขยายตัว. โมเมนตัมยอดขาย 3Q26 เร่งตัวขึ้น โดย SSSG ในเดือน ก.ค.-ส.ค. 26 อยู่ที่ราว +10% YoY จากราคาสินค้าเฉลี่ยที่สูงขึ้น และความต้องการซื้อโทรศัพท์ iPhone ที่แข็งแกร่ง. คาดกำไร 3Q26F เติบโตได้ YoY จากโมเมนตัมที่ดีในธุรกิจไอที และรายได้จากธุรกิจอื่น เช่น UFund และ AEON ซึ่งขยายตัวดี ด้านอัตรากำไรคาดว่าจะเพิ่มขึ้น YoY เนื่องจากสัดส่วนรายได้ธุรกิจอื่น (ที่มาร์จิ้นสูง) เพิ่มขึ้น การส่งมอบรถแท็กซี่ EV เป็นไปตามแผน คาดปี 2026 จะมียอดส่งมอบสะสมกว่า 5 พันคัน. NPL ของ UFund อยู่ในระดับที่บริหารจัดการได้ โดยสิ้น 2Q26 มี NPL ratio เท่ากับ 0.8% ขณะที่พอร์ตสินเชื่อใหญ่ขึ้นเป็น 6.65 พันล้านบาท (จาก 2.52 พันล้านบาทในสิ้นปี 2023). มีโอกาสจะมีพันธมิตรทางธุรกิจเพิ่มเติม และมีความเป็นไปได้ในการ spin-off (นำบริษัทย่อยเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ฯ) ในระยะกลาง ซึ่งจะช่วยลดภาระหนี้และหนุนการเติบโตในระยะต่อไป. คงคำแนะนำซื้อ ให้ราคาเป้าหมายเท่าเดิมที่ 35.00 บาท หนุนโดยการเติบโตของกำไรที่แข็งแกร่งและมูลค่าหุ้นที่น่าสนใจ เราประเมินรายได้ปี 26F เติบโต +12% และกำไรหลักขยายตัว +20% นักวิเคราะห์ & กลยุทธ์ : นันทิกา เวียงเพิ่ม, IAA : nantikawiang@dbs.com

บล.ดีบีเอสวิคเคอร์ส : COM7 แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 35.00 บาท

efinAI

efinAI

Reported by

Phranorm Barker

Latest

“เอกนิติ” ชี้วิกฤตพลังงานลามค่าครองชีพ-กำลังซื้อ ย้ำต้องเปลี่ยนผ่านพลังงาน สร้างเศรษฐกิจไทยให้แข็งแรง

GUNKUL จับมือ สยามพิวรรธน์ ไซม่อน ลุยโซลาร์รูฟท็อปเฟส 2 `สยาม พรีเมี่ยม เอาท์เล็ต กรุงเทพ`

ควิก ทรานส์ฟอร์เมชั่น จัดงาน Analyst Meeting โชว์ศักยภาพผู้นำด้านการพัฒนา Digital Solution ครบวงจร

STI ส่งต่อความห่วงใย ช่วยเหลือผู้ประสบอุทกภัยจังหวัดน่าน ผ่านมูลนิธิตลาดหลักทรัพย์ฯ

KOAN เปิดตัว “FifthN” คอนเซ็ปต์สโตร์แห่งแรกในไทย

Popular

สรุปข่าวเด่น สำนักข่าวอีไฟแนนซ์ไทย ประจำวันที่ 31 สิงหาคม 2569

สรุปข่าวต่างประเทศ ประจำวันจันทร์ที่ 31 สิงหาคม 2569

ดาวโจนส์ปิดลบเล็กน้อย หลังปธ.เฟดย้ำเป้าหมายคุมเงินเฟ้อ-คาดเปิดทางขึ้นดอกเบี้ย

สรุปหุ้นเด่นทางพื้นฐาน (31/08/69)

สรุปหุ้นเด่นทางเทคนิค (31/08/69)

Related

บล.กรุงศรี : IT Retail คงน้ำหนัก “NEUTRAL” เลือก COM7 เป็นหุ้นเด่น