ข่าวหุ้นไทย27 พ.ย. 2568 11:23 น.บล.กรุงศรี : EGCO แนะนำ Buy ที่ TP26F 140 บาทบล.กรุงศรี : EGCO แนะนำ Buy ที่ TP26F 140 บาทstar_borderModal Upgrade PackageModal Upgrade PackageefinAI EGCO (Buy, TP26F-140) ปี26F ฟื้นตัวจากฐานต่ำมอง Slightly Positive ต่อการประชุมนักวิเคราะห์มองทิศทางปี26F ฟื้นตัวจากฐานต่ำใน 2H25F โดยมีปัจจัยหนุนการเติบโตจาก i) การรับรู้รายได้จาก QPL ภายใต้สัญญาใหม่เต็มปีii) รับรู้การถือหุ้น Linden เพิ่มเติม 10% เต็มปีประกอบกับทิศทาง EP ที่ปรับตัวขึ้นจาก Demand ไฟฟ้าที่สูงในสหรัฐ iii) กำลังการผลิตไฟฟ้าจากกระแสลมของ Yunlin กลับสู่สภาวะปกติเรามีการปรับลดกำไรปี 25F ลง 14% สะท้อน Downside จากการขาดทุนของ QPL และ Yunlin ที่สูงกว่าคาด ทว่าปรับประมาณการปี26-27F ขึ้นเฉลี่ย 3% หลังรวมการเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้น Linden Cogen 10% และโครงการในอนาคตของ CDI เข้ามาในประมาณการ ปรับคำแนะนำขึ้นเป็น Buy (เดิม Trading Buy) บน TP26F ใหม่ 140 บาท/หุ้น อิง SOTP ภายใต้งบการเงินที่แข็งแกร่งคาด EGCO สามารถรักษาระดับเงินปันผลที่ 6.5 บาท/หุ้น หรือเทียบเท่า Dividend Yield 6% ได้อย่างสม่ำเสมอ efinAI Editing byนายศักดิ์ชาย งอกงาม
EGCO (Buy, TP26F-140) ปี26F ฟื้นตัวจากฐานต่ำมอง Slightly Positive ต่อการประชุมนักวิเคราะห์มองทิศทางปี26F ฟื้นตัวจากฐานต่ำใน 2H25F โดยมีปัจจัยหนุนการเติบโตจาก i) การรับรู้รายได้จาก QPL ภายใต้สัญญาใหม่เต็มปีii) รับรู้การถือหุ้น Linden เพิ่มเติม 10% เต็มปีประกอบกับทิศทาง EP ที่ปรับตัวขึ้นจาก Demand ไฟฟ้าที่สูงในสหรัฐ iii) กำลังการผลิตไฟฟ้าจากกระแสลมของ Yunlin กลับสู่สภาวะปกติเรามีการปรับลดกำไรปี 25F ลง 14% สะท้อน Downside จากการขาดทุนของ QPL และ Yunlin ที่สูงกว่าคาด ทว่าปรับประมาณการปี26-27F ขึ้นเฉลี่ย 3% หลังรวมการเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้น Linden Cogen 10% และโครงการในอนาคตของ CDI เข้ามาในประมาณการ ปรับคำแนะนำขึ้นเป็น Buy (เดิม Trading Buy) บน TP26F ใหม่ 140 บาท/หุ้น อิง SOTP ภายใต้งบการเงินที่แข็งแกร่งคาด EGCO สามารถรักษาระดับเงินปันผลที่ 6.5 บาท/หุ้น หรือเทียบเท่า Dividend Yield 6% ได้อย่างสม่ำเสมอ
Takeaways by efinAI
