บล.ฟิลลิป : STECON แนะนำซื้อ ราคาพื้นฐาน 19.40 บาท

กำไร 2Q69 ออกมาตามคาด2Q69 กำไร 911 ลบ. +77.9% y-y +159.7% q-q ออกมาตามคาด มีอัตราการเติบโตสูงรับปันผลจาก GULF ในส่วนของ Construction profit ทำได้สูงขึ้น บริษัทได้ประโยชน์จากแนวโน้มการขยายตัวการก่อสร้างอาคาร Data center และโรงไฟฟ้าพลังงานสะอาด แนวโน้มครึ่งปีหลังยังเห็นรายได้ก่อสร้างสูงขึ้นกว่าครึ่งปีแรก แต่จะไม่มีปันผลจาก GULF เข้ามาเหมือนไตรมาสที่สอง . 2Q69 กำไรออกมาตามคาด : บริษัท 2Q69 กำไร 911 ลบ. +77.9% y-y +159.7% q-q ออกมาตามคาด การเติบโตหลักมาจากการรับรู้ปันผลจาก GULF 736 ลบ. . หากเทียบ Construction profit ที่ 248 ลบ. ยังสูงขึ้น y-y และ q-q โดยมาจากรายได้ก่อสร้างสูงขึ้นที่ 9.3 พันลบ. บริษัทได้ประโยชน์จากโครงการก่อสร้าง Data Center ที่มีแนวโน้มขยายตัวในประเทศไทยและโครงการโรงไฟฟ้าพลังงานสะอาด เป็นหลัก ขณะที่ภาพอุตสาหกรรมการก่อสร้างโครงการโครงสร้างพื้นฐานภาครัฐฯ และคมนาคมแนวโน้มขยายตัวเล็กน้อยจากปีก่อน มี GPM ก่อสร้าง 7.2% สูงขึ้น y-y จาก Product mix ของปีนี้งานประเภทอาคารภาคเอกชนเข้ามามีสัดส่วนมากขึ้น แม้ GPM ลดลง q-q แต่ยังอยู่ในกรอบที่ตั้งไว้ 7.0-8.0%. ครึ่งปีหลังรายได้ก่อสร้างสูงขึ้นแต่ไม่มีปันผล : กำไรในช่วง 2Q69 น่านับเป็นจุดสูงสุดของปีนี้ และในช่วงที่ผ่านมาราคาหุ้นสะท้อนความคาดหวังต่อประโยชน์และผลประกอบการแตะระดับสูงสุดที่ 19.80 บาท ในส่วนของครึ่งปีหลังรายได้ก่อสร้างมีทิศทางดีขึ้นเข้ามามากกว่าครึ่งปีแรก แต่จะไม่มีปันผลจาก GULF เข้ามาเหมือนในช่วงไตรมาสสอง ราคาพื้นฐาน 19.40 บาท คงคำแนะนำ “ซื้อ” ทศวรรณ ธรรมสุข, นักวิเคราะห์การลงทุนด้านหลักทรัพย์ #108515

บล.ฟิลลิป : STECON แนะนำซื้อ ราคาพื้นฐาน 19.40 บาท

efinAI

efinAI

Reported by

Phranorm Barker

Latest

“ศุภจี” ลุยสุวรรณภูมิ เร่งแก้คอขวด ตม. ขยาย Auto Gate รองรับ 33 สัญชาติ

ภาวะตลาดหุ้นฮ่องกง : ดัชนี ฮั่งเส็ง (^HSKI) — 17 ส.ค. 2569

Popular

ดาวโจนส์ปิดลบ 107 จุด หลังข้อมูลศก.อ่อนแอ – กลุ่มชิปฉุด S&P 500

สรุปข่าวต่างประเทศ ประจำวันจันทร์ที่ 17 สิงหาคม 2569

สรุปข่าวเด่น สำนักข่าวอีไฟแนนซ์ไทย ประจำวันที่ 17 สิงหาคม 2569

สรุปหุ้นเด่นทางเทคนิค (17/08/69)

สรุปหุ้นเด่นทางพื้นฐาน (17/08/69)

Related

ส่องกล้อง STECON : กำไร Q2 โตทะลุ 900 ลบ. พร้อมลุ้นงาน Data Center หนุนงบทั้งปีพุ่ง

บล.ดาโอ (ประเทศไทย) : STECON แนะนำ “ถือ” ราคาเป้าหมาย 19.00 บาท

บล.กรุงศรี : STECON แนะนำ Buy ที่ TP27F 20.6 บาท

บล.เอเซียพลัส : STECON แนะนำ “ซื้อ” ราคาเหมาะสม 23.00 บาท