เข้าสู่ช่วงปลายปี กลยุทธ์เก็งกำไรหุ้นปันผลกลับมาเป็นที่น่าสนใจอีกครั้ง กางสถิติซื้อก่อนขึ้น XD ล่วงหน้า 2 เดือน ลุ้นรับผลตอบแทนสูงสุด 11% ชี้หุ้นปันผลที่ดีควรให้ยีลด์อย่างต่ำ 4 - 5% ต่อปี ขณะที่เมื่อสำรวจข้อมูลจาก IAA Consensus พบ 13 บจ.ถูกคาดแจกยีลด์ปันผลปี 2568 ระหว่าง 4 - 9% หุ้นอสังหาฯ - แบงก์ฯ กอดคอติดโผเพียบ !

*** วงการชี้ ถึงเวลาดักซื้อหุ้นปันผลแล้ว !

ช่วงเดือน ธ.ค. ของทุกปี เป็นจังหวะที่นักลงทุนส่วนใหญ่ มักหันกลับมาให้ความสนใจลงทุนในหุ้นปันผล เนื่องจากใกล้จะถึงช่วงทยอยประกาศจ่ายเงินปันผลของงวดงบปี 2568 ราว ๆ มี.ค. - เม.ย.2569 ที่จะถึงนี้ ดังนั้น จึงพบว่าช่วงนี้ จึงเริ่มมีแรงซื้อเก็งกำไรเข้ามาในหุ้นปันผลสูงบ้างแล้ว 

ขณะที่ "เทิดศักดิ์ ทวีธีระธรรม" ผู้ช่วยกรรมการผู้อำนวยการ ฝ่ายวิจัย บริษัทหลักทรัพย์ (บล.) เอเซีย พลัส ให้ข้อมูลเพิ่มเติมว่า กลยุทธ์ในการเข้าซื้อหุ้นปันผลที่ดี คือ การเข้าซื้อก่อนหุ้นจะขึ้นเครื่องหมายไม่ได้รับเงินปันผล (XD) ราว 2 เดือน และตัดขายหุ้นออกไป ก่อนที่หุ้นจะขึ้นเครื่องหมาย XD ไม่กี่วัน ซึ่งจะทำให้นักลงทุนได้รับผลตอบแทนที่ดีจากการเข้าเก็งกำไรหุ้นปันผล

จากการรวบรวมสถิติพบว่า ซื้อหุ้นที่จ่ายปันผลปีละครั้งล่วงหน้า 2 เดือน ก่อนขึ้นเครื่องหมาย XD จะได้รับผลตอบแทนสูงสุด คือ 11.66% (ราคาหุ้น+เงินปันผล) แต่หากซื้อหุ้นที่จ่ายปันผลปีละครั้งล่วงหน้า 1 เดือนครึ่ง ก่อนขึ้นเครื่องหมาย XD ผลตอบแทนจะลดลงเหลือ 9.43% และถ้าปล่อยให้เวลาเหลือแค่ 1 เดือน ผลตอบแทนสูงสุดที่จะได้รับจะลดลงเหลือ 6.37% และหากปล่อยเวลาให้เหลือเพียง 1 และ 2 สัปดาห์ก่อน XD จะได้รับผลตอบแทนสูงสุดเพียง 0.5% และ 2.31% ตามลำดับ

ด้าน หุ้นปันผลที่จ่ายปีละ 2 ครั้ง หากซื้อหุ้นดังกล่าวก่อนขึ้น XD ราว 2 เดือน จะได้รับผลตอบแทนสูงสุด ที่ระดับ 7.81% ส่วนซื้อก่อน 1 เดือน - 2 สัปดาห์ และ 1 สัปดาห์ ผลตอบแทนสูงสุดของจะเหลือเพียง 4.29% 2.25% และ 0.86% ตามลำดับ
 

*** กูรูชี้หุ้นปันผลที่ดีควรให้ยีลด์ 4 - 5% ต่อปีขึ้นไป

ฟาก ธนาคารไทยพาณิชย์ (SCB) ระบุว่า หุ้นปันผลที่ดีควรให้อัตราผลตอบแทนเงินปันผล (Dividend Yield) ไม่ต่ำกว่า 4% ต่อปี หรือ อีกวิธีที่นักลงทุนสามารถนำมาคำนวณ Dividend Yield ที่เหมาะสมต่อปีได้ คือ การกำหนดว่าเงินปันผลไม่ควรต่ำกว่าระดับอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลของตลาดหุ้นไทยในปีนั้น ๆ บวกกับอัตราเงินเฟ้อ และอัตราดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์เฉลี่ย 5 ธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่

เช่น อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลของตลาดหุ้นไทยอยู่ที่ 2.9%, อัตราเงินเฟ้ออยู่ที่ระดับ 1.33%, ดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์เฉลี่ยของ 5 ธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่อยู่ที่ระดับ 0.87% เมื่อรวมกันจะได้เท่ากับ 5.1% หมายความว่า เงินปันผลที่ควรจะได้รับในแต่ละปี คิดเป็น Dividend Yield ต้องไม่ต่ำกว่า 5.1%

*** พบ 13 หุ้น คาดแจกยีลด์ปันผลปี 68 ระหว่าง 4-9%

ทั้งนี้ "สำนักข่าวอีไฟแนนซ์ไทย" จึงสำรวจข้อมูลบริษัทจดทะเบียน (บจ.) จาก IAA Consensus พบ 13 บริษัท ถูกนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า จะจ่ายเงินปันผลปี 2568 คิดเป็น Dividend Yield ตั้งแต่ 4 - 9% ประกอบด้วย
 

13 บริษัทดังกล่าว ส่วนใหญ่เป็นบริษัทในดัชนี SET100 จำนวน 9 บริษัท ขณะที่บริษัทนอกดัชนี SET100 ติดโผ จำนวน 4 บริษัท โดยกลุ่มธุรกิจพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ และธนาคารพาณิชย์ ติดโผมากที่สุด จำนวน 3 บริษัท เท่ากัน  รองลงมา คือ กลุ่มธุรกิจอาหารและเครื่องดื่ม และเงินทุนและหลักทรัพย์ ที่ติดโผจำนวน 2 บริษัท เท่ากัน 

*** "NER" ถูกคาดจ่ายปันผลให้ยีลด์สูงสุดถึง 9%

บมจ.นอร์ทอีส รับเบอร์ (NER) เป็นบริษัทที่ถูกโบรกเกอร์คาดว่าจะจ่ายเงินปันผลงวดปี 2568 มากที่สุด โดยถูกคาดไว้ที่ 0.30 - 0.39 บาท/หุ้น คิดเป็น Dividend Yield สูงถึง 6.85 - 9% ขณะที่ ช่วงผลการดำเนินงานงวดครึ่งแรกของปี 2568 ทาง NER จ่ายเงินปันผลงวดดังกล่าวที่อัตรา 0.05 บาท/หุ้น อีกด้วย 

รองลงมา คือ บมจ.เอสซีบี เอกซ์ (SCB) ที่ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 8.50 - 9.44 บาท/หุ้น คิดเป็น Dividend Yield สูงถึง 6.37 - 7.07% ขณะที่ ช่วงผลการดำเนินงานงวดครึ่งแรกของปี 2568 ทาง SCB จ่ายเงินปันผลงวดดังกล่าวที่อัตรา 2 บาท/หุ้น อีกด้วย 

*** "BAM"-"AP" ปันผลปีละครั้ง ยีลด์สูงสุด 6%

ขณะที่ บริษัทบริหารสินทรัพย์ กรุงเทพพาณิชย์ (BAM) เป็นบริษัทที่จ่ายเงินปันผลปีละ 1 ครั้ง ถูกคาดให้ Dividend Yield สูงสุด หลังถูกนักวิเคราะห์ประเมินไว้ที่ 0.40 - 0.53 บาท/หุ้น คิดเป็นอัตราผลตอบแทนเงินปันผลสูงระดับ 5.26 - 6.97%

ด้าน บมจ.เอพี (ไทยแลนด์) หรือ AP ถูกโบรกเกอร์คาดการณ์ว่าจะจ่ายเงินปันผลงวดปี 2568 ที่อัตรา 0.40 - 0.57 บาท/หุ้น คิดเป็น Dividend Yield ระดับ 4.65 - 6.63%

*** พบอีก 8 บจ. คาดปันผลให้ยีลด์สูงเกิน 5%

ทั้งนี้ มีอีก 8 บริษัท ที่ถูกนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า ผลการดำเนินงานงวดปี 2568 จะจ่ายเงินปันผลคิดเป็น Dividend Yield มากกว่า 5% ประกอบด้วย บมจ.ควอลิตี้เฮ้าส์ (QH) ที่ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 0.06 - 0.08 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.55 - 6.06%

ฟาก บมจ.สมบูรณ์ แอ๊ดวานซ์ เทคโนโลยี (SAT) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 0.69 - 0.81 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.86 - 5.70%, บมจ.อาฟเตอร์ ยู (AU) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 0.24 - 0.26 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 5.24 - 5.68%

ขณะที่ บมจ.ทิสโก้ไฟแนนเชียลกรุ๊ป (TISCO) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 4.80 - 5.80 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.51 - 5.45%, บมจ.เซ็ปเป้ (SAPPE) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 1.30 - 1.70 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.38 - 5.44%

ต่อด้วย บมจ.บัตรกรุงไทย (KTC) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 1.33 - 1.50 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.75 - 5.36%, ธนาคารกสิกรไทย (KBANK) ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 7.99 - 10.06 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.18 - 5.27%

ปิดท้ายด้วย บมจ.แสนสิริ (SIRI) ที่ถูกคาดจ่ายเงินปันผลอัตรา 0.06 - 0.07 บาท/หุ้น คิดเป็น  Dividend Yield ระดับ 4.44 - 5.19%